Acta Univ. Agric. Silvic. Mendelianae Brun. 2009, 57(3), 21-32 | DOI: 10.11118/actaun200957030021
KONVERGENCE IFRS A US GAAP V OBLASTI VÝPŮJČNÍCH NÁKLADŮ
- Ústav účetnictví a daní, Mendelova zemědělská a lesnická univerzita v Brně, Zemědělská 1, 613 00 Brno, Česká republika
Ze základní filozofie IAS/IFRS a US GAAP vyplývá, že všechny metodické postupy pro zachycování a vykazování hospodářských transakcí účetní jednotky vycházejí z aplikace zásady opatrnosti. Na základě této zásady nesmějí být aktiva a výnosy nadhodnocovány a závazky a náklady podhodnocovány. Z této zásady vyplývá i vykazování opatrného výsledku hospodaření. Revize IAS 23 z roku 2007 však k naplnění této zásady nepřispívá. Zachycováním a vykazováním výpůjčních nákladů v rámci pořizovacích nákladů způsobilých aktiv dochází, podle názoru autora, k jejich nadhodnocování, aktivací výpůjčních nákladů dochází i ke zvyšování zisků účetních jednotek. Uvedený metodický postup je i předmětem značné kritiky z řad odborníků z účetní praxe. Důkazem je řada kritických reakcí ke zveřejňovanému návrhu revidovaného IAS 23 v roce 2007. IASB obdržela 86 komentářů k návrhu IAS 23 (2007), ze kterých 46 nesouhlasilo s odstraněním základního řešení výpůjčních nákladů vynaložených v souvislosti s pořízením způsobilého aktiva. Hlavní argumenty odpůrců návrhu byly:
* odlišné pojetí výpůjčních nákladů v IAS 23 a úrokových nákladů ve SFAS 34, které nebylo revizí IAS 23 eliminováno, nepovede ke srovnatelnosti údajů
* nedostatečné vymezení výpůjčních nákladů, které jsou předmětem aktivace
* skutečnost, že v US GAAP je povolena pouze aktivace úrokových nákladů do nákladů pořízení způsobilého aktiva není dostatečný argument pro odstranění základního řešení v IAS 23
* pouze 24,5% účetních jednotek vykazujících podle IAS/IFRS používá alternativní řešení IAS 23 - aktivace výpůjčních nákladů do nákladů pořízení způsobilého aktiva
* změna metodických postupů pro zachycování a vykazování výpůjčních nákladů vyvolá účetním jednotkám zvýšení nákladů při sestavování účetních závěrek, a to zejména v období implementace.
Na druhé straně, na základě průzkumu provedeného Evropskou unií, se většina respondentů vyslovila ve prospěch jediného řešení v souvislosti se zachycováním a vykazováním výpůjčních nákladů vynaložených v souvislosti s pořízením způsobilého aktiva, a to ve prospěch aktivace výpůjčních nákladů do ceny kvalifikovaného aktiva. Jako hlavní důvody respondenti uvádějí:
* metoda aktivace výpůjčních nákladů do ocenění způsobilého aktiva poskytuje informace, které jsou relevantnější, srovnatelné, spolehlivé a srozumitelné
* výpůjční náklady, které jsou přímo přiřaditelné k pořizovanému způsobilému aktivu jsou jednoznačně součástí ceny aktiva
* zvýšení srovnatelnosti ocenění aktiv pořízených externím způsobem a interně.
výpůjční náklady, úrokové náklady, způsobilé aktivum
IFRS and US GAAP convergence in the area of borrowing costs
An agreement from Norwalk was issued in September 2002 on the basis of negotiations of Financial Accounting Standards Board (FASB) a International Accounting Standards Board (IASB) for the elimination of restrictions in the form of two different systems of financial reporting. The aim is to ensure absolute compatibility of existing U.S. GAAP and IFRS and the coordination of work programs in the future. Document Memorandum of Understanding was issued in 2006 in the frame of ongoing process of convergence, in which the FASB and IASB confirm their intention to create high-quality and global financial reporting standards. In this document there are specified areas, which would lead to convergence of procedures.
Borrowing costs have been one from the fields, which was the subject of convergence works. U.S. GAAP dictated capitalization of borrowing costs incurred in connection with the acquisition of qualifying assets, while the IAS/IFRS leaved the decision on accounting entities, how it recognize and record borrowing costs incurred in connection with the acquisition of the assets.
In the beginning, the method of analysis and description is used to identify and describe the basic difference of both systems, which had existed before the initiation of convergence within the frame of "Borrowing Costs" project. The above mentioned primary analysis has served as the basis for the further comparative analysis and synthesis.
The paper further presents comparative analysis of two basic methodical approaches towards the borrowing costs reporting incurred in relation to the acquisition of the qualifying assets, which was possible to apply until 31st Dec 2008 under IFRS system.
The comparative analysis is based on empirical company data. The subjects are mainly the differences in the indicators, which are used for the evaluation of the company financial situation. According (Suvova, 1999), mainly the indicators of vertical analysis of property and capital structure and selected ratio indicators of return are used.
Short-term project of borrowing costs, whose aim was to unify the reporting of interest on borrowing funds on the side of IASB, was completed in March 2007 by issuing of the revised IAS 23 Borrowing Costs with effect from 1.1. 2009. The paper deals with major changes to IAS 23 occurred in the context of the IASB - Borrowing costs. Elimination of a major difference in the reporting of borrowing costs in the system IAS/IFRS and U.S. GAAP was reached by the revision of IAS 23, however all the existing differences were not removed.
Keywords: borrowing costs, interest cost, qualifying asset
Grants and funding:
Příspěvek byl zpracován v rámci Výzkumného záměru PEF MZLU MSM 6215648904 Česká ekonomika v procesech integrace a globalizace a vývoj agrárního sektoru a sektoru služeb v nových podmínkách integrovaného evropského trhu jako součást řešení tematického směru 02.
Received: December 15, 2008; Published: October 14, 2014 Show citation
References
- Accounting Onion: IAS 23 and FAS 34: Political Interests Trump Accounting for Interest, Posted on August 02, 2007. Dostupné z http://accountingonion.typepad.com/theaccountingonion/2007/08/a-baseless-basi.html
- European Commision: Endorsement of IAS 23 Borrowing Costs, Brussels, 2008
- IASB: Mezinárodní standardy účetního výkaznictví 2005, SU, Praha 2005, ISBN 1-904230-79-2
- IASB: Comment Letters to ED IAS 23. Dostupné z http://www.iasb.org/Current+Projects/IASB+Projects/Borrowing+Costs/Exposure+Draft+of+Proposed+amendments+to+IAS+23+Borrowing+costs/Comment+Letters/Comment+Letters.htm
- IASC Foundation Education: A Guide through IFRSs 2008, IASB, London 2008, ISBN 978-1-9055590-68-1
- IASC: Mezinárodní účetní standardy 2000, HZ Praha, 2000: ISBN 80-238-2029-X
- FASB: FASB Statement No 34. Dostupné z http://www.fasb.org/pdf/aop_FAS34.pdf
- KOVANICOVÁ, D., 2005: Finanční účetnictví - Světový koncept, Polygon, Praha, 525 p. ISBN 80-7273-129-7
- KŘÍŽ, P., ZOUHAR, J., 2007: Kdo s koho, IFRS versus US GAAP, PriceWaterhouseCoopers, Praha
- MLÁDEK, R., 1998: Světové účetnictví, Linde, Praha, ISBN 80-7201-109-X
- NOBES, CH., PARKER, R., 2006: Comparative International Accounting, Prentice Hall, Edinburgh, ISBN 0-273-70357-9
- SCOTT, W. R., 2006: Finacial Accounting Theory, Prentice Hall, Toronto, ISBN 0-13-129491-1
- SŮVOVÁ, H. a kol., 1999: Finanční analýza v řízení podniku, v bance a na počítači. Bankovní institut: Praha, 622 s, ISBN 80-7265-027-0
This is an open access article distributed under the terms of the Creative Commons Attribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 International License (CC BY NC ND 4.0), which permits non-comercial use, distribution, and reproduction in any medium, provided the original publication is properly cited. No use, distribution or reproduction is permitted which does not comply with these terms.